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ロジザード (4391)

AI専門家の最終見解: 保留。監視を継続し、業績またはカタリストの改善後に再判定。

評価D
専門家見解保留
PBR1.57x
15点スコア6
非PBR6
モデル該当24
イベント0
将来展開A (8.3/10)
業界将来性A (8.4/10)
完成度S / 97

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投資判断（AI専門家統合）

財務、株価、モデル実績、開示イベント、専門家側の確認結果をAI総合評価としてまとめます。個別の売買や利益を保証するものではありません。

保留

AI総合評価（総括）

現時点では監視寄りです。安さ、品質、成長、カタリストのどこが欠けているかを確認します。 現在候補モデルは24件重なっています（PBR系15件、品質系7件）。 該当モデル実績は年率中央値13.4%、最大15.6%です。 ただし参考最大下落は-33.6%まで見ます。 専門家統合は「保留」、行動目安は「監視を継続し、業績またはカタリストの改善後に再判定」です。

総括

PBRは1.57xで低PBR主因子としては弱く、成長・品質・還元モデル側の根拠が主になります。 スコア面は15点6/15、非PBR6で、PBR以外でも評価が厚い状態です。 特にQuality収益性2/2が強いです。 弱い軸はPBR割安度0/3、成長性0/2です。 何をしている会社か: 売上は開発・導入サービス（50%）・【関連情報】（40%）・製品及びサービスごとの情報（8%）が中心、利益は単一事業（100%）が主な稼ぎ頭です。 どこで利益が出ているか: 全社では黒字（売上 21.8億円、営業利益 4.1億円、純利益 2.8億円、営業利益率 18.7%）。 業績履歴は8年分あります、売上は期間累計で61.6%、直近EPS前年比は11.5%、直近売上前年比は10.1%。 会社予想・進捗では会社予想EPSは¥80.35です。 会社計画の具体文は折りたたみ内で確認します。 反証・注意点は品質注意フラグwarning、参考最大下落-33.6%です。 統計モデル実績は該当モデル24件、年率中央値13.4%、最大15.6%、参考最大下落-33.6%です。最大値は参考値として扱い、判断では中央値とモデル分布を優先します。 専門家統合では「保留」、行動目安は「監視を継続し、業績またはカタリストの改善後に再判定」です。AI専門家の最終見解は「保留」です。PERは14.59倍で利益面でも割高ではない、自己資本比率84.5%、営業CFは4.4億円の黒字、EPS前年比11.5%は評価できます。一方で、PBR改善方針・自社株買い・上方修正などの明示カタリストが未確認、安全性の未確認項目が3件、品質注意フラグはwarning、該当モデル群の参考最大下落は-19.4%という反証・未確認事項があります。モデルの過去年率をこの銘柄の将来予測として使うことはできません。したがって現時点では投資を急がず、確認事項を満たした後に小さな分散枠で再検討するのが妥当です。 リターン評価は個別銘柄の予言ではなく、同条件モデルの統計として該当モデルの過去年率平均最大は15.6%、参考最大下落は-33.6%を使います。

参考数値・モデル件数・下落率を見る
参考年率15.6%該当モデルの過去年率平均の最大値
参考複利年率13.9%該当モデルの過去コホート複利年率の最大値
参考最大下落-19.4%該当モデルの年次系列で見た最大下落率
該当モデル24件複数条件に重なるほど根拠は厚いが、重複過多にも注意
開示イベント0件連携済みの開示イベント件数
直近12か月-9.6%足元の株価方向

四季報風要約

取得済みデータだけから機械生成した確認用サマリーです。投資確認に必要な短文だけを先に出します。セグメント、会社予想、原文要約、未取得項目は通常は折りたたみます。

事業概要

  • 何をしている会社か: 売上は開発・導入サービス（50%）・【関連情報】（40%）・製品及びサービスごとの情報（8%）が中心、利益は単一事業（100%）が主な稼ぎ頭です。
  • どこで利益が出ているか: 全社では黒字（売上 21.8億円、営業利益 4.1億円、純利益 2.8億円、営業利益率 18.7%）。
  • セグメント別の売上・利益: 業績推移内の円グラフと表で確認できます。何で売上を作り、何で利益を出しているかを分けて見ます。

投資観点

  • PBRは低PBRモデルの中核条件からは外れます（PBR 1.57x、PER 14.2x）。
  • 現在候補モデルに24件該当しています（15点 6、非PBR 6）。
  • 成長確認: EPS前年比 11.5%、売上前年比 10.1%、売上高 21.8億円。
  • 安全性確認: 自己資本比率 84.5%、営業CF 4.4億円。

注意点

  • 品質注意フラグ: warning。validation_warning_count=2; freshness=price_as_of=23d>7d; safety_unknown_count=3
  • 事業リスク: 主なリスク: 技術革新 / 競合他社による影響
  • 開示メモ: 訂正有報2件 / 臨時報告書3件
  • 想定リターン欄は該当モデルの過去年率平均であり、個別銘柄の将来予測ではありません（最大 15.6%）。

将来性

将来展開・会社計画A (8.3/10)
業界将来性A (8.4/10)
予想EPS¥80.35
予想成長複合-9.2%
セグメント・会社予想・原文要約・未取得項目を開く

売上セグメント

  • 何をしている会社か: 売上は開発・導入サービス（50%）・【関連情報】（40%）・製品及びサービスごとの情報（8%）が中心、利益は単一事業（100%）が主な稼ぎ頭です。

利益セグメント

  • セグメント別の売上・利益: 業績推移内の円グラフと表で確認できます。何で売上を作り、何で利益を出しているかを分けて見ます。

将来展開・会社計画

  • 予想EPSは¥80.35、予想PERは14.2xです。
  • 経営課題: ロ．適用可能業種の拡大 当社では、これまで主要顧客である流通業・Eコマース事業者向けの機能強化に継続的に取り組んでまいりましたが、今後はこれらに加え、企業間取引（BtoB）における物流分野への機能提供の拡大を積極的に推進してまいります。

未取得・確認待ち

  • スコア計算上の不足詳細: other_comprehensive_income; retained_earnings; interest_bearing_debt; current_assets; current_liabilities; ncav; adjusted_ncav_per_share; ncav_ratio; has_pbr_improvement_plan; has_buyback; has_guidance_revision_up; has_medium_term_plan; has_tob_expectation; going_concern_note; audit_issue; delisting_risk
  • 月次、会社予想修正理由、取材コメントは未統合です。

将来展開・業界採点

将来展開・会社計画A (8.3/10)
経営者実績S (9.1/10)
代表者年齢-
交代リスク年齢未取得
業界将来性A (8.4/10)
同業社数547
将来テーマ海外展開 / 高付加価値化 / 新規事業・新製品 / DX・デジタル / 設備・生産能力 / 構造改革 / 資本効率・還元 / 脱炭素・環境

会社がやろうとしていること

  • 予想EPSは¥80.35、予想PERは14.2xです。
  • 経営課題: ロ．適用可能業種の拡大 当社では、これまで主要顧客である流通業・Eコマース事業者向けの機能強化に継続的に取り組んでまいりましたが、今後はこれらに加え、企業間取引（BtoB）における物流分野への機能提供の拡大を積極的に推進してまいります。
  • 経営課題: ① 製品戦略 当社は、製品をご利用いただく倉庫業および3PL事業者における深刻な人手不足という業界課題に対し、物流ロボットとの連携およびRFID技術への対応を進めるとともに、荷主向け業務アプリを提供する外部事業者とのデータ連携強化を推進しております。
  • 設備計画: ３ 【設備の新設、除却等の計画】 (1) 重要な設備の新設等 会社名 事業所名 (所在地) 設備の内容 投資予定額 資金調達 方法 着手年月 完了予定 年月 完成後の 増加能力 総額 (千円) 既支払額 (千円) 提出 会社 本社 （東京都 中央区） 「ロジザード ZERO」等のクラウドサービスに…

経営者実績・継承

  • 代表者: 代表取締役社長 金澤 茂則
  • 評価方針: 学歴ではなく、業績・資本効率・予想精度・株主還元の実績で見ます。
  • 経営実績: EPS3年CAGR 5.5%、売上前年比 10.1%、営業益前年比 17.9%、ROE 13.8%、営業CF 4.4億円。
  • 予想精度: 予想誤差10%以内率 80.0%、過大予想率 20.0%。
  • 年齢・在任期間: 未取得です。役員の状況テキストを追加抽出できれば、交代時期の評価精度を上げられます。
  • 継承準備: 後継者計画を示す明確な記述は未検出です。

ビジネスモデル変更・重点テーマ

  • 海外展開: これらの取り組みにより、現地ニーズに応じた高付加価値なサービス提供と、持続的な海外展開の基盤強化を図ってまいります。
  • 高付加価値化: これらの取り組みにより、現地ニーズに応じた高付加価値なサービス提供と、持続的な海外展開の基盤強化を図ってまいります。
  • 新規事業・新製品: 次世代のソフトウエア開発に創造と革新の精神で取り組もう。
  • DX・デジタル: さらに、ロボットやマテハン（マテリアルハンドリング機器）等の物流機器とのシームレスな連携や、上位基幹システムおよび周辺システムとの標準データ連携の整備を通じ、企業のDX推進を支援する高度な在庫ハンドリングソリューションの提供体制を構築しております。
  • 設備・生産能力: 今後も、人手不足という社会課題に対応しつつ、高い生産性・操作性・柔軟性を兼ね備えたサービス展開を加速し、物流現場の効率化に貢献してまいります。

同業の業界将来性

  • 同業547社で比較
  • 売上成長中央値 8.7%
  • 営業益成長中央値 13.3%
  • EPS成長中央値 13.6%
  • ROE中央値 11.1%
  • 12か月株価中央値 -10.8%

会社予想・進捗・予想精度

  • 会社公表予想（対象期末 2026-06-30）は2026-05-15時点です: 売上 24.4億円 / 営業利益 3.5億円 / 純利益 2.6億円 / EPS ¥80.35 / 年配当 ¥18
  • 直近90日比較の会社予想修正は横ばいです（複合変化 0.0%）。
  • 会社予想と直近実績の比較は減益・鈍化予想です（複合成長 -9.2%）。
  • 1Q 2025-11-14時点の業績進捗: 通期予想への進捗 20.0% / 前年同期比 -47.3%
  • 過去5期分の予想精度を確認できます: 直近予想誤差中央値 1.7% / 誤差10%以内率 80.0% / 過大予想率 20.0%
会社予想対象期末2026-06-30
会社予想発表日2026-05-15
予想売上24.4億円
予想営業利益3.5億円
予想純利益2.6億円
予想EPS¥80.35
予想年配当¥18
90日予想修正0.0%
期初からの予想修正0.0%
予想成長複合-9.2%
四半期進捗20.0%
四半期前年比-47.3%
予想精度履歴5期
直近予想誤差1.7%
誤差10%以内率80.0%
過大予想率20.0%
予想修正回数0

業績推移

最大24年分を表示します。EPSは折れ線、売上と営業利益は棒で表示します。 直近年度は売上 21.8億円、営業利益 4.1億円、EPS ¥87.91 です。

8年
売上(青棒) / 営業利益(緑棒) 売上 2018: 13.5億円営業利益 2018: 1.5億円売上 2019: 14.5億円営業利益 2019: 2.4億円売上 2020: 15.4億円営業利益 2020: 2.5億円売上 2021: 16.9億円営業利益 2021: 3.3億円売上 2022: 17.9億円営業利益 2022: 3.5億円売上 2023: 18.5億円営業利益 2023: 2.6億円売上 2024: 19.8億円営業利益 2024: 3.5億円売上 2025: 21.8億円営業利益 2025: 4.1億円 20182019202020212022202320242025 EPS推移(茶折れ線、専用スケール) 上限 ¥101.1 / 下限 ¥-13.19 EPS 2018: ¥37.01EPS 2019: ¥50.16EPS 2020: ¥52.57EPS 2021: ¥69.94EPS 2022: ¥74.8EPS 2023: ¥58.11EPS 2024: ¥78.87EPS 2025: ¥87.91 20182019202020212022202320242025
年度EPSEPS前年比
2018¥37.01-
2019¥50.1635.5%
2020¥52.574.8%
2021¥69.9433.0%
2022¥74.86.9%
2023¥58.11-22.3%
2024¥78.8735.7%
2025¥87.9111.5%

最新 売上セグメント

【関連情報】 17.2億円 39.6%製品及びサービスごとの情報 3.7億円 8.4%クラウドサービス 0.9億円 2.0%開発・導入サービス 21.8億円 50.0%
【関連情報】 39.6%製品及びサービスごとの情報 8.4%クラウドサービス 2.0%開発・導入サービス 50.0%
セグメント金額構成比
【関連情報】17.2億円39.6%
製品及びサービスごとの情報3.7億円8.4%
クラウドサービス0.9億円2.0%
開発・導入サービス21.8億円50.0%

最新 利益セグメント

単一事業 4.1億円 100.0%
単一事業 100.0%
セグメント金額構成比
単一事業4.1億円100.0%
年度開示日売上営業利益純利益EPSBPS自己資本比率営業CFFCF配当
20252025-08-1521.8億円4.1億円2.8億円¥87.91¥673.9884.5%4.4億円2.2億円¥18
20242024-08-1419.8億円3.5億円2.5億円¥78.87¥599.4985.3%3.5億円1.2億円¥16
20232023-08-1418.5億円2.6億円1.8億円¥58.11¥531.2686.2%3.0億円2.5億円¥12
20222022-08-1217.9億円3.5億円2.4億円¥74.8¥484.784.0%2.5億円1.7億円¥14.95
20212021-08-1316.9億円3.3億円2.2億円¥69.94¥410.0483.0%3.2億円2.6億円¥0
20202020-08-1315.4億円2.5億円1.7億円¥52.57¥377.7584.1%2.5億円1.6億円¥0
20192019-08-1314.5億円2.4億円1.6億円¥50.16¥327.3181.4%2.0億円1.0億円¥0
20182018-08-1313.5億円1.5億円1.0億円¥37.01¥169.1964.1%2.3億円2.0億円¥0

主要数値スナップショット

銘柄ページを開いて最初に見るための要約表です。各数値の意味と注意点を同じ行に置き、後続の詳細表へ掘れるようにしています。

項目値見方・注意
ページ完成度S / 97年次履歴8年
Forecast PER14.2xCalculated from company forecast EPS and price when available.
Forecast EPS¥80.35Shown when company forecast EPS is available; otherwise use actual EPS trend.
Actual growthEPS 11.5% / Sales 10.1% / OP 17.9%Latest year-on-year growth from financial history.
割安度1.57x低PBR主因子としては弱め。成長・品質モデル側の根拠を確認します。
実績PER13x実績利益に対する倍率。赤字・一過性利益では歪みます。
時価総額37.2億円小型。リターン余地と同時に流動性・分散が重要です。
ROE13.8%資本効率の確認用。低PBRでは改善余地と持続性を分けて見ます。
EPS前年比11.5%足元の利益成長。単年度なので一過性に注意します。
EPS 3年CAGR5.5%3年間の複利EPS成長率。単年度の急増より継続性を確認します。
EPS連続増加2年利益が前年を上回った連続年数。短期の急増だけでなく継続性を見ます。
売上前年比10.1%数量・単価・事業拡大の入口確認。利益成長とセットで見ます。
営業CF4.4億円黒字の質を確認。利益だけでなく現金化できているかを見ます。
FCF利回り5.9%時価総額に対するフリーCF。高いほど現金創出力に対して株価が割安です。
営業CFマージン20.1%売上を営業キャッシュへ変える力。利益率と併せて確認します。
アクルーアル比率-6.4%利益と現金のずれ。一般に低い、またはマイナスほど利益の現金裏付けが強めです。
5年黒字率利益 100.0% / 営業CF 100.0% / FCF 100.0%利益・営業CF・FCFの5年黒字率。単年値より継続性を重視します。
自己資本比率84.5%安全性の入口。低すぎる場合は財務困窮リスクを優先確認します。
配当利回り1.6%株主還元の確認。減配余地と利益水準を併せて見ます。
株主還元利回り0.0%配当 1.6% + 純自社株買い -1.6% + 増配あり。総還元の持続性も確認します。
該当モデル数24件複数モデルで重なっています。 該当モデルの過去年率平均最大は15.6%です。

適時開示・カタリスト

連携済みの開示イベントはまだこの銘柄にありません。PBR改善方針、自社株買い、増配、上方修正、中期計画などを確認できた場合は、次回生成時にここへ表示します。

基本・バリュエーション

株価¥1,141
株価基準日2026-08-03
時価総額37.2億円
PBR1.57x
株主資本PBR1.57x
予想PER14.2x
実績PER13x
BPS¥726.85
NCAV倍率-
EV/EBIT代理5.92x

収益・成長

売上高21.8億円
営業利益4.1億円
純利益2.8億円
EPS¥87.91
EPS前年比11.5%
EPS 3年CAGR5.5%
EPS連続増加2年
売上前年比10.1%
営業利益前年比17.9%
ROE13.8%
ROA11.7%

安全性・キャッシュ

自己資本比率84.5%
営業CF4.4億円
FCF2.2億円
総資産25.8億円
負債合計4.0億円
有利子負債-
現金/時価総額45.9%
現金/総資産66.3%
FCF利回り5.9%
営業CFマージン20.1%
FCFマージン10.1%
営業CF/純利益154.4%
アクルーアル比率-6.4%
5年利益黒字率100.0%
5年営業CF黒字率100.0%
5年FCF黒字率100.0%
5年営業利益率変動2.1%
負債自己資本比率16.9%
流動比率-
総資産回転率0.90回
自己資本前年比13.1%
大規模希薄化なし
利益剰余金-

価格・需給

12か月リターン-9.6%
3か月リターン3.7%
12-1か月モメンタム-8.3%
6-1か月モメンタム-3.9%
1年ボラティリティ31.9%
1年最大下落-33.6%
52週高値から-25.9%
売買代金中央値386万円

15点・非PBR内訳

15点スコア レーダーチャート

6/15
PBR割安度0/3Piotroski財務改善2/3Quality収益性2/2財務安全性1/2成長性0/2NCAV・資産価値0/1.5モメンタム・カタリスト1/1.5

各軸は上限点に対する達成率です。総合は15点、PBRを除いた確認用スコアは 6 点です。

評価項目点数達成率
PBR割安度0/30.0%
Piotroski財務改善2/366.7%
Quality収益性2/2100.0%
財務安全性1/250.0%
成長性0/20.0%
NCAV・資産価値0/1.50.0%
モメンタム・カタリスト1/1.566.7%
PBR割安度0/3
Piotroski財務改善2/3
Quality収益性2/2
財務安全性1/2
成長性0/2
NCAV・資産価値0/1.5
モメンタム・カタリスト1/1.5
非PBRスコア6
Piotroski F-Score6
品質12点6