フコク (5185)

将来展開・業界採点

会社がやろうとしていること

• 予想EPSは¥161.72、予想PERは11.5xです。
• 経営課題: この「新中期経営計画2026」は、「中期経営計画（2021年度-2023年度）」にて培ってきた「体質改善（生産工程合理化・不良削減・間接業務効率化）」をさらに推し進めるとともに、「既存事業の強化」と「成長事業・新事業の拡大」の事業戦略の両輪に加え、「ＥＳＧの各観点を重視した経営基盤の改革」を通じて…
• 経営課題: ＜「新中期経営計画 2026」戦略スキーム＞ ①「既存事業の強化」 ⅰ）ソリューションビジネスによる拡販 ・当社の主力製品であるワイパーブレードラバーにおいては、顧客要求（高払拭性能・迅速性）に応えるため、ラバーの形状だけでなく、ラバーの最適な動きを科学し、その動きに影響を与えるワイパーシステム側…
• 経営課題: 当社グループは、これらの大きな変化をチャンスと捉え、より高い経営目標を達成するため、2023年６月に「新中期経営計画2026」（最終年度2027年３月期）を策定・公表いたしました。

経営者実績・継承

• 代表者: 代表取締役社長 大城 郁男
• 評価方針: 学歴ではなく、業績・資本効率・予想精度・株主還元の実績で見ます。
• 経営実績: EPS3年CAGR -17.8%、売上前年比 0.4%、営業益前年比 -19.4%、ROE 2.5%、営業CF 80.4億円。
• 予想精度: 予想誤差10%以内率 100.0%、過大予想率 0.0%。
• 年齢・在任期間: 未取得です。役員の状況テキストを追加抽出できれば、交代時期の評価精度を上げられます。
• 継承準備: 後継者計画を示す明確な記述は未検出です。

ビジネスモデル変更・重点テーマ

• 海外展開: 結果、中国国内シェアが大きく拡大したほか、中資系ワイパーシステムメーカーと協働した欧州系メーカーへの拡販も進んだことで、ワイパーブレードラバーの世界シェアは2024年度の50%から58%へ増加しております。
• 高付加価値化: 計画達成に向けた取り組みを全社一丸となって進めているほか、中長期的視点においては、独自のコア技術で高付加価値製品やソリューションを提供し続けることで飛躍的に成長するとともに、サステナブルな社会の実現に貢献できる“心から愛される企業”を目指してまいります。
• 新規事業・新製品: 細胞別培地、用途別バッグの開発力を強化しており、2026年３月に新製品「活性化ＮＫ細胞大量培養キット」を発売いたしました。
• DX・デジタル: ＜「新中期経営計画 2026」戦略スキーム＞ ①「既存事業の強化」 ⅰ）ソリューションビジネスによる拡販 ・当社の主力製品であるワイパーブレードラバーにおいては、顧客要求（高払拭性能・迅速性）に応えるため、ラバーの形状だけでなく、ラバーの最適な動きを科学し、その動きに影響を与えるワイパーシステム側…
• 設備・生産能力: １ 【設備投資等の概要】 当社グループでは、生産性向上や合理化の取り組みを進めるため、グループ全体で5,779百万円の設備投資をいたしました。

同業の業界将来性

• 同業17社で比較
• 売上成長中央値 1.7%
• 営業益成長中央値 8.6%
• EPS成長中央値 5.2%
• ROE中央値 7.5%
• 12か月株価中央値 25.6%

会社予想・進捗・予想精度

• 会社公表予想（対象期末 2027-03-31）は2026-05-15時点です: 売上 850.0億円 / 営業利益 33.0億円 / 純利益 23.0億円 / EPS ¥161.72 / 年配当 ¥100
• 会社予想と直近実績の比較は減益・鈍化予想です（複合成長 -5.7%）。
• 2Q 2025-11-05時点の業績進捗: 通期予想への進捗 31.0% / 前年同期比 -28.3%
• 過去5期分の予想精度を確認できます: 直近予想誤差中央値 2.8% / 誤差10%以内率 100.0% / 過大予想率 0.0%