TSE / プライム / 卸売業

ヤマエグループホールディングス (7130)

AI専門家の最終見解: 保留（買い候補・確認待ち）。今は新規投資を急がず、未確認項目と再評価材料を確認して再判定。

評価D
専門家見解保留
PBR0.731x
15点スコア6.5
非PBR6.5
モデル該当555
イベント0
将来展開S (9.9/10)
業界将来性A (8.5/10)
完成度A / 92.5

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投資判断（AI専門家統合）

財務、株価、モデル実績、開示イベント、専門家側の確認結果をAI総合評価としてまとめます。個別の売買や利益を保証するものではありません。

保留（買い候補・確認待ち）

AI総合評価（総括）

現時点では監視寄りです。安さ、品質、成長、カタリストのどこが欠けているかを確認します。 現在候補モデルは555件重なっています（PBR系518件、成長系289件、品質系70件）。 該当モデル実績は年率中央値26.8%、最大28.7%です。 統計面は投資判断を押し上げます。 ただし参考最大下落は-35.0%まで見ます。 専門家統合は「保留（買い候補・確認待ち）」、行動目安は「今は新規投資を急がず、未確認項目と再評価材料を確認して再判定」です。

総括

PBRは0.731xで1倍以下です。PBR系モデル518件の該当がある場合は、安さの根拠を残しつつ、品質・成長で価値の罠を避ける見方になります。 スコア面は15点6.5/15、非PBR6.5で、PBR以外でも評価が厚い状態です。 特にPiotroski財務改善3/3が強いです。 弱い軸はPBR割安度0/3、成長性0/2です。 何をしている会社か: 売上は食品関連事業（77%）・糖粉・飼料畜産関連事業（12%）・住宅・不動産関連事業（9%）が中心、利益は食品関連事業（63%）・糖粉・飼料畜産関連事業（20%）・住宅・不動産関連事業（11%）が主な稼ぎ頭です。 どこで利益が出ているか: 全社では黒字（売上 10852.2億円、営業利益 180.8億円、純利益 110.8億円、営業利益率 1.7%）。 業績履歴は5年分あります、売上は期間累計で115.5%、直近EPS前年比は29.6%、直近売上前年比は7.8%。 会社予想・進捗では会社予想EPSは¥450.19です。 会社計画の具体文は折りたたみ内で確認します。 反証・注意点は品質注意フラグwarning、参考最大下落-35.0%です。 統計モデル実績は該当モデル555件、年率中央値26.8%、最大28.7%、参考最大下落-35.0%です。最大値は参考値として扱い、判断では中央値とモデル分布を優先します。 専門家統合では「保留（買い候補・確認待ち）」、行動目安は「今は新規投資を急がず、未確認項目と再評価材料を確認して再判定」です。AI専門家の最終見解は「保留（買い候補・確認待ち）」です。PBRは0.745倍で簿価割安圏、PERは6.43倍で利益面でも割高ではない、営業CFは241.5億円の黒字、EPS前年比29.6%は評価できます。一方で、営業利益率は1.7%と薄い、PBR改善方針・自社株買い・上方修正などの明示カタリストが未確認、安全性の未確認項目が3件、品質注意フラグはwarningという反証・未確認事項があります。モデルの過去年率をこの銘柄の将来予測として使うことはできません。したがって現時点では投資を急がず、確認事項を満たした後に小さな分散枠で再検討するのが妥当です。 リターン評価は個別銘柄の予言ではなく、同条件モデルの統計として該当モデルの過去年率平均最大は28.7%、参考最大下落は-35.0%を使います。

参考数値・モデル件数・下落率を見る
参考年率28.7%該当モデルの過去年率平均の最大値
参考複利年率25.1%該当モデルの過去コホート複利年率の最大値
参考最大下落-35.0%該当モデルの年次系列で見た最大下落率
該当モデル555件複数条件に重なるほど根拠は厚いが、重複過多にも注意
開示イベント0件連携済みの開示イベント件数
直近12か月8.5%足元の株価方向

四季報風要約

取得済みデータだけから機械生成した確認用サマリーです。投資確認に必要な短文だけを先に出します。セグメント、会社予想、原文要約、未取得項目は通常は折りたたみます。

事業概要

  • 何をしている会社か: 売上は食品関連事業（77%）・糖粉・飼料畜産関連事業（12%）・住宅・不動産関連事業（9%）が中心、利益は食品関連事業（63%）・糖粉・飼料畜産関連事業（20%）・住宅・不動産関連事業（11%）が主な稼ぎ頭です。
  • どこで利益が出ているか: 全社では黒字（売上 10852.2億円、営業利益 180.8億円、純利益 110.8億円、営業利益率 1.7%）。
  • セグメント別の売上・利益: 業績推移内の円グラフと表で確認できます。何で売上を作り、何で利益を出しているかを分けて見ます。

投資観点

  • PBRは1倍以下の割安圏です（PBR 0.731x、PER 6.31x）。
  • 現在候補モデルに555件該当しています（15点 6.5、非PBR 6.5）。
  • 成長確認: EPS前年比 29.6%、売上前年比 7.8%、売上高 10852.2億円。
  • 安全性確認: 自己資本比率 23.7%、営業CF 241.5億円。

注意点

  • 品質注意フラグ: warning。validation_warning_count=1; freshness=price_as_of=23d>7d; safety_unknown_count=3
  • 事業リスク: 主なリスク語: 為替 / 海外 / 原材料 / 災害
  • 開示メモ: 訂正有報1件 / 臨時報告書6件
  • 想定リターン欄は該当モデルの過去年率平均であり、個別銘柄の将来予測ではありません（最大 28.7%）。

将来性

将来展開・会社計画S (9.9/10)
業界将来性A (8.5/10)
予想EPS¥450.19
予想成長複合12.0%
セグメント・会社予想・原文要約・未取得項目を開く

売上セグメント

  • 何をしている会社か: 売上は食品関連事業（77%）・糖粉・飼料畜産関連事業（12%）・住宅・不動産関連事業（9%）が中心、利益は食品関連事業（63%）・糖粉・飼料畜産関連事業（20%）・住宅・不動産関連事業（11%）が主な稼ぎ頭です。

利益セグメント

  • セグメント別の売上・利益: 業績推移内の円グラフと表で確認できます。何で売上を作り、何で利益を出しているかを分けて見ます。

将来展開・会社計画

  • 予想EPSは¥450.19、予想PERは6.31xです。
  • 経営課題: 本中期経営計画では、当社グループの「パーパス（存在意義）」や「長期ビジョン」、および「目指すべき方向性・戦略（ミッション）」を社内外に明確に提示し、「Progress（進化）」の実現に向けた事業基盤の強化を重点的に推進いたしました。

未取得・確認待ち

  • スコア計算上の不足詳細: other_comprehensive_income; has_pbr_improvement_plan; has_buyback; has_guidance_revision_up; has_medium_term_plan; has_tob_expectation; going_concern_note; audit_issue; delisting_risk
  • 月次、会社予想修正理由、取材コメントは未統合です。

将来展開・業界採点

将来展開・会社計画S (9.9/10)
経営者実績A (8.9/10)
代表者年齢-
交代リスク年齢未取得
業界将来性A (8.5/10)
同業社数278
将来テーマ海外展開 / 高付加価値化 / 新規事業・新製品 / 設備・生産能力 / 構造改革 / 資本効率・還元 / 脱炭素・環境

会社がやろうとしていること

  • 予想EPSは¥450.19、予想PERは6.31xです。
  • 経営課題: 本中期経営計画では、当社グループの「パーパス（存在意義）」や「長期ビジョン」、および「目指すべき方向性・戦略（ミッション）」を社内外に明確に提示し、「Progress（進化）」の実現に向けた事業基盤の強化を重点的に推進いたしました。
  • 業績見通し: このような環境の下、当企業グループは、「流通のトータルサポーター」として、グループ一丸となってサプライチェーン全体の発展に寄与すると同時に、川上から川下までありとあらゆる場面においてビジネスをプロデュース する企業集団として、総合力を活かした営業体制の構築に努めるとともに、最終年度を迎えた中期経営…
  • 経営課題: 本中期経営計画は、連結売上高が初の１兆円を突破したことを受け、持続的な成長を実現する企業グループであり続けることを目指し策定いたしました。

経営者実績・継承

  • 代表者: 代表取締役社長 大 森 礼 仁
  • 評価方針: 学歴ではなく、業績・資本効率・予想精度・株主還元の実績で見ます。
  • 経営実績: EPS3年CAGR 6.3%、売上前年比 7.8%、営業益前年比 14.6%、ROE 10.6%、営業CF 241.5億円。
  • 予想精度: 予想誤差10%以内率 100.0%、過大予想率 0.0%。
  • 年齢・在任期間: 未取得です。役員の状況テキストを追加抽出できれば、交代時期の評価精度を上げられます。
  • 継承準備: 後継者計画を示す明確な記述は未検出です。

ビジネスモデル変更・重点テーマ

  • 海外展開: ⑧ 基本戦略 本中期経営計画の基本戦略は「Ｍ＆Ａ戦略」、「グローバル戦略」、「エリア・物流戦略」、「新規事業戦略」の４つです。
  • 高付加価値化: エネルギー価格上昇に伴う水道光熱費や物流費の高騰など利益の押し下げ要因もありましたが、インバウンド需要が引き続き旺盛で、外食産業を中心に需要が堅調に推移していることに加え、市場構造や購買行動の変化を的確に捉えた販促や高付加価値商品の拡充、物流・製造の効率化などに努めました。
  • 新規事業・新製品: ⑧ 基本戦略 本中期経営計画の基本戦略は「Ｍ＆Ａ戦略」、「グローバル戦略」、「エリア・物流戦略」、「新規事業戦略」の４つです。
  • 設備・生産能力: ３ 【配当政策】 当社は、株主に対し継続的に安定した配当を行うことが、最重要政策の一つであると位置づけており、合理化・省力化を目指して時代に即した物流機能強化のため設備投資を行い、会社の競争力を維持強化するとともに、業績に裏付けられた成果の配分を行うことを基本方針といたします。
  • 構造改革: ⑨ 投資計画 Ｍ＆Ａおよび新規事業に関する成長投資と設備投資やＡＸ・ＤＸ投資に関する効率化投資を拡大することで、更なる事業領域の拡大と持続的に成長するための経営基盤の維持向上を図ってまいります。

同業の業界将来性

  • 同業278社で比較
  • 売上成長中央値 4.7%
  • 営業益成長中央値 8.2%
  • EPS成長中央値 8.0%
  • ROE中央値 7.8%
  • 12か月株価中央値 11.5%

会社予想・進捗・予想精度

  • 会社公表予想（対象期末 2027-03-31）は2026-05-08時点です: 売上 12000.0億円 / 営業利益 220.0億円 / 純利益 125.0億円 / EPS ¥450.19 / 年配当 ¥80
  • 会社予想と直近実績の比較は増益・成長予想です（複合成長 12.0%）。
  • 2Q 2025-11-05時点の業績進捗: 通期予想への進捗 37.3% / 前年同期比 5.9%
  • 過去2期分の予想精度を確認できます: 直近予想誤差中央値 8.6% / 誤差10%以内率 100.0% / 過大予想率 0.0%
会社予想対象期末2027-03-31
会社予想発表日2026-05-08
予想売上12000.0億円
予想営業利益220.0億円
予想純利益125.0億円
予想EPS¥450.19
予想年配当¥80
90日予想修正-
期初からの予想修正-
予想成長複合12.0%
四半期進捗37.3%
四半期前年比5.9%
予想精度履歴2期
直近予想誤差8.6%
誤差10%以内率100.0%
過大予想率0.0%
予想修正回数0

業績推移

最大24年分を表示します。EPSは折れ線、売上と営業利益は棒で表示します。 直近年度は売上 10852.2億円、営業利益 180.8億円、EPS ¥399.34 です。

5年
売上(青棒) / 営業利益(緑棒) 売上 2022: 5036.4億円営業利益 2022: 68.8億円売上 2023: 5879.8億円営業利益 2023: 115.8億円売上 2024: 7127.2億円営業利益 2024: 139.2億円売上 2025: 10069.1億円営業利益 2025: 157.8億円売上 2026: 10852.2億円営業利益 2026: 180.8億円 20222023202420252026 EPS推移(茶折れ線、専用スケール) 上限 ¥459.24 / 下限 ¥-59.9 EPS 2022: ¥283.79EPS 2023: ¥332.57EPS 2024: ¥347.26EPS 2025: ¥308.19EPS 2026: ¥399.34 20222023202420252026
年度EPSEPS前年比
2022¥283.79-
2023¥332.5717.2%
2024¥347.264.4%
2025¥308.19-11.3%
2026¥399.3429.6%

最新 売上セグメント

食品関連事業 8390.5億円 77.3%糖粉・飼料畜産関連事業 1269.8億円 11.7%住宅・不動産関連事業 993.0億円 9.1%その他・未分類 198.9億円 1.8%
食品関連事業 77.3%糖粉・飼料畜産関連事業 11.7%住宅・不動産関連事業 9.1%その他・未分類 1.8%
セグメント金額構成比
食品関連事業8390.5億円77.3%
糖粉・飼料畜産関連事業1269.8億円11.7%
住宅・不動産関連事業993.0億円9.1%
その他・未分類198.9億円1.8%

最新 利益セグメント

食品関連事業 129.3億円 63.1%糖粉・飼料畜産関連事業 41.3億円 20.2%住宅・不動産関連事業 23.0億円 11.2%その他・未分類 11.3億円 5.5%
食品関連事業 63.1%糖粉・飼料畜産関連事業 20.2%住宅・不動産関連事業 11.2%その他・未分類 5.5%
セグメント金額構成比
食品関連事業129.3億円63.1%
糖粉・飼料畜産関連事業41.3億円20.2%
住宅・不動産関連事業23.0億円11.2%
その他・未分類11.3億円5.5%
年度開示日売上営業利益純利益EPSBPS自己資本比率営業CFFCF配当
20262026-05-0810852.2億円180.8億円110.8億円¥399.34¥3,88223.7%241.5億円118.8億円¥80
20252025-05-2310069.1億円157.8億円91.5億円¥308.19¥3,21622.3%259.3億円69.5億円¥70
20242024-05-107127.2億円139.2億円84.6億円¥347.26¥3,26722.2%239.4億円-128.8億円¥60
20232023-05-105879.8億円115.8億円78.7億円¥332.57¥2,72028.5%137.5億円-83.0億円¥50
20222022-05-115036.4億円68.8億円67.2億円¥283.79¥2,45032.1%83.2億円91.5億円¥40

主要数値スナップショット

銘柄ページを開いて最初に見るための要約表です。各数値の意味と注意点を同じ行に置き、後続の詳細表へ掘れるようにしています。

項目値見方・注意
ページ完成度A / 92.5年次履歴5年
Forecast PER6.31xCalculated from company forecast EPS and price when available.
Forecast EPS¥450.19Shown when company forecast EPS is available; otherwise use actual EPS trend.
Actual growthEPS 29.6% / Sales 7.8% / OP 14.6%Latest year-on-year growth from financial history.
割安度0.731x割安圏。ただし過去検証では0.3以下ほどの強さは落ちます。
実績PER7.11x実績利益に対する倍率。赤字・一過性利益では歪みます。
時価総額788.5億円一定規模あり。流動性は相対的に確認しやすいです。
ROE10.6%資本効率の確認用。低PBRでは改善余地と持続性を分けて見ます。
EPS前年比29.6%足元の利益成長。単年度なので一過性に注意します。
EPS 3年CAGR6.3%3年間の複利EPS成長率。単年度の急増より継続性を確認します。
EPS連続増加1年利益が前年を上回った連続年数。短期の急増だけでなく継続性を見ます。
売上前年比7.8%数量・単価・事業拡大の入口確認。利益成長とセットで見ます。
営業CF241.5億円黒字の質を確認。利益だけでなく現金化できているかを見ます。
FCF利回り15.1%時価総額に対するフリーCF。高いほど現金創出力に対して株価が割安です。
営業CFマージン2.2%売上を営業キャッシュへ変える力。利益率と併せて確認します。
アクルーアル比率-3.1%利益と現金のずれ。一般に低い、またはマイナスほど利益の現金裏付けが強めです。
5年黒字率利益 100.0% / 営業CF 100.0% / FCF 60.0%利益・営業CF・FCFの5年黒字率。単年値より継続性を重視します。
自己資本比率23.7%安全性の入口。低すぎる場合は財務困窮リスクを優先確認します。
配当利回り2.8%株主還元の確認。減配余地と利益水準を併せて見ます。
株主還元利回り2.7%配当 2.8% + 純自社株買い -0.1% + 増配あり。総還元の持続性も確認します。
該当モデル数555件複数モデルで重なっています。 該当モデルの過去年率平均最大は28.7%です。

適時開示・カタリスト

連携済みの開示イベントはまだこの銘柄にありません。PBR改善方針、自社株買い、増配、上方修正、中期計画などを確認できた場合は、次回生成時にここへ表示します。

基本・バリュエーション

株価¥2,840
株価基準日2026-08-03
時価総額788.5億円
PBR0.731x
株主資本PBR0.812x
予想PER6.31x
実績PER7.11x
BPS¥3,882
NCAV倍率-0.897x
EV/EBIT代理20.2x

収益・成長

売上高10852.2億円
営業利益180.8億円
純利益110.8億円
EPS¥399.34
EPS前年比29.6%
EPS 3年CAGR6.3%
EPS連続増加1年
売上前年比7.8%
営業利益前年比14.6%
ROE10.6%
ROA2.6%

安全性・キャッシュ

自己資本比率23.7%
営業CF241.5億円
FCF118.8億円
総資産4540.7億円
負債合計3358.7億円
有利子負債1239.7億円
現金/時価総額63.4%
現金/総資産11.0%
FCF利回り15.1%
営業CFマージン2.2%
FCFマージン1.1%
営業CF/純利益217.9%
アクルーアル比率-3.1%
5年利益黒字率100.0%
5年営業CF黒字率100.0%
5年FCF黒字率60.0%
5年営業利益率変動0.2%
負債自己資本比率284.2%
流動比率103.5%
総資産回転率2.54回
自己資本前年比29.0%
大規模希薄化なし
利益剰余金804.0億円

価格・需給

12か月リターン8.5%
3か月リターン0.1%
12-1か月モメンタム15.0%
6-1か月モメンタム2.5%
1年ボラティリティ29.3%
1年最大下落-20.0%
52週高値から-11.0%
売買代金中央値1.94億円

15点・非PBR内訳

15点スコア レーダーチャート

6.5/15
PBR割安度0/3Piotroski財務改善3/3Quality収益性1/2財務安全性1/2成長性0/2NCAV・資産価値0.5/1.5モメンタム・カタリスト1/1.5

各軸は上限点に対する達成率です。総合は15点、PBRを除いた確認用スコアは 6.5 点です。

評価項目点数達成率
PBR割安度0/30.0%
Piotroski財務改善3/3100.0%
Quality収益性1/250.0%
財務安全性1/250.0%
成長性0/20.0%
NCAV・資産価値0.5/1.533.3%
モメンタム・カタリスト1/1.566.7%
PBR割安度0/3
Piotroski財務改善3/3
Quality収益性1/2
財務安全性1/2
成長性0/2
NCAV・資産価値0.5/1.5
モメンタム・カタリスト1/1.5
非PBRスコア6.5
Piotroski F-Score8
品質12点6.5