TSE / スタンダード / 卸売業

栄電子 (7567)

AI専門家の最終見解: 保留。監視を継続し、業績またはカタリストの改善後に再判定。

評価D
専門家見解保留
PBR0.566x
15点スコア6.5
非PBR6.5
モデル該当30
イベント0
将来展開S (10/10)
業界将来性A (8.5/10)
完成度S / 100

GPTで全文を読む

このページの全文レポートを質問用プロンプトとしてコピーし、自分のGPTを開きます。初回だけGPTのURLを保存してください。

URL未設定の場合はChatGPTトップを開きます。全文をURLに詰め込まず、クリップボード経由で渡します。

投資判断（AI専門家統合）

財務、株価、モデル実績、開示イベント、専門家側の確認結果をAI総合評価としてまとめます。個別の売買や利益を保証するものではありません。

保留

AI総合評価（総括）

現時点では監視寄りです。安さ、品質、成長、カタリストのどこが欠けているかを確認します。 現在候補モデルは30件重なっています（PBR系20件、成長系4件、品質系4件）。 該当モデル実績は年率中央値13.8%、最大19.3%です。 ただし参考最大下落は-35.0%まで見ます。 専門家統合は「保留」、行動目安は「監視を継続し、業績またはカタリストの改善後に再判定」です。

総括

PBRは0.566xで1倍以下です。PBR系モデル20件の該当がある場合は、安さの根拠を残しつつ、品質・成長で価値の罠を避ける見方になります。 スコア面は15点6.5/15、非PBR6.5で、PBR以外でも評価が厚い状態です。 特に財務安全性2/2が強いです。 弱い軸はPBR割安度0/3、Piotroski財務改善1/3です。 何をしている会社か: 売上は単一事業（100%）が中心、利益は単一事業（100%）が主な稼ぎ頭です。 どこで利益が出ているか: 全社では黒字（売上 73.3億円、営業利益 1.4億円、純利益 1.1億円、営業利益率 1.9%）。 業績履歴は18年分あります、売上は期間累計で40.4%、直近EPS前年比は205.4%、直近売上前年比は14.0%。 ただしEPS赤字年が3回あるため、直近の利益急回復が一過性でないか確認します、営業赤字年が2回あります。 会社予想・進捗では会社予想EPSは¥25.62です。 会社計画の具体文は折りたたみ内で確認します。 反証・注意点は品質注意フラグwarning、参考最大下落-35.0%です。 統計モデル実績は該当モデル30件、年率中央値13.8%、最大19.3%、参考最大下落-35.0%です。最大値は参考値として扱い、判断では中央値とモデル分布を優先します。 専門家統合では「保留」、行動目安は「監視を継続し、業績またはカタリストの改善後に再判定」です。AI専門家の最終見解は「保留」です。PBRは0.557倍で簿価割安圏、自己資本比率65.5%、営業CFは0.2億円の黒字、EPS前年比205.4%は評価できます。一方で、営業利益率は1.9%と薄い、PBR改善方針・自社株買い・上方修正などの明示カタリストが未確認、安全性の未確認項目が3件、品質注意フラグはwarningという反証・未確認事項があります。モデルの過去年率をこの銘柄の将来予測として使うことはできません。したがって現時点では投資を急がず、確認事項を満たした後に小さな分散枠で再検討するのが妥当です。 リターン評価は個別銘柄の予言ではなく、同条件モデルの統計として該当モデルの過去年率平均最大は19.3%、参考最大下落は-35.0%を使います。

参考数値・モデル件数・下落率を見る
参考年率19.3%該当モデルの過去年率平均の最大値
参考複利年率17.4%該当モデルの過去コホート複利年率の最大値
参考最大下落-35.0%該当モデルの年次系列で見た最大下落率
該当モデル30件複数条件に重なるほど根拠は厚いが、重複過多にも注意
開示イベント0件連携済みの開示イベント件数
直近12か月13.1%足元の株価方向

四季報風要約

取得済みデータだけから機械生成した確認用サマリーです。投資確認に必要な短文だけを先に出します。セグメント、会社予想、原文要約、未取得項目は通常は折りたたみます。

事業概要

  • 何をしている会社か: 売上は単一事業（100%）が中心、利益は単一事業（100%）が主な稼ぎ頭です。
  • どこで利益が出ているか: 全社では黒字（売上 73.3億円、営業利益 1.4億円、純利益 1.1億円、営業利益率 1.9%）。
  • セグメント別の売上・利益: 業績推移内の円グラフと表で確認できます。何で売上を作り、何で利益を出しているかを分けて見ます。

投資観点

  • PBRは1倍以下の割安圏です（PBR 0.566x、PER 21x）。
  • 現在候補モデルに30件該当しています（15点 6.5、非PBR 6.5）。
  • 成長確認: EPS前年比 205.4%、売上前年比 14.0%、売上高 73.3億円。
  • 安全性確認: 自己資本比率 65.5%、営業CF 0.2億円。

注意点

  • 品質注意フラグ: warning。validation_warning_count=1; freshness=price_as_of=23d>7d; safety_unknown_count=3
  • 事業リスク: 主なリスク語: 市況
  • 開示メモ: 臨時報告書3件
  • 想定リターン欄は該当モデルの過去年率平均であり、個別銘柄の将来予測ではありません（最大 19.3%）。

将来性

将来展開・会社計画S (10/10)
業界将来性A (8.5/10)
予想EPS¥25.62
予想成長複合20.5%
セグメント・会社予想・原文要約・未取得項目を開く

売上セグメント

  • 何をしている会社か: 売上は単一事業（100%）が中心、利益は単一事業（100%）が主な稼ぎ頭です。

利益セグメント

  • セグメント別の売上・利益: 業績推移内の円グラフと表で確認できます。何で売上を作り、何で利益を出しているかを分けて見ます。

将来展開・会社計画

  • 予想EPSは¥25.62、予想PERは21xです。
  • 経営課題: ・半導体関連分野への依存度が高いことによる業績変動リスクへの対応 ・顧客および事業領域の拡大による収益基盤の安定化 ・資本コストを意識した経営の推進による資本効率の向上 ・持続的成長を支える人材および経営基盤の強化 これらの課題に対応するため、当社グループは2026年3月期から2028年3月期を対…

未取得・確認待ち

  • スコア計算上の不足詳細: other_comprehensive_income; has_pbr_improvement_plan; has_buyback; has_guidance_revision_up; has_medium_term_plan; has_tob_expectation; going_concern_note; audit_issue; delisting_risk
  • 月次、会社予想修正理由、取材コメントは未統合です。

将来展開・業界採点

将来展開・会社計画S (10/10)
経営者実績B (7.5/10)
代表者年齢-
交代リスク年齢未取得
業界将来性A (8.5/10)
同業社数278
将来テーマ海外展開 / 高付加価値化 / DX・デジタル / 設備・生産能力 / 構造改革 / 資本効率・還元 / 脱炭素・環境

会社がやろうとしていること

  • 予想EPSは¥25.62、予想PERは21xです。
  • 経営課題: ・半導体関連分野への依存度が高いことによる業績変動リスクへの対応 ・顧客および事業領域の拡大による収益基盤の安定化 ・資本コストを意識した経営の推進による資本効率の向上 ・持続的成長を支える人材および経営基盤の強化 これらの課題に対応するため、当社グループは2026年3月期から2028年3月期を対…
  • 経営課題: (中期経営計画の概要) ●基本方針 資本コストや株価を意識した経営により企業価値を高める ●数値目標（2028年3月期） ・連結売上高：150億円 ・投下資本利益率(ROIC)・自己資本利益率(ROE) ：8％以上 ・株価純資産倍率(PBR)：1倍以上 ●重点施策 １）収益力の向上 ・新規顧客およ…
  • 業績見通し: 当社グループといたしましては、引き続き中期経営計画の基本方針である「資本コストや株価を意識した経営により企業価値を高める」ことを軸に、収益構造の安定性向上および資本効率の改善に努めてまいります。

経営者実績・継承

  • 代表者: 代表取締役社長 津 田 百 子
  • 評価方針: 学歴ではなく、業績・資本効率・予想精度・株主還元の実績で見ます。
  • 経営実績: EPS3年CAGR -44.1%、売上前年比 14.0%、営業益前年比 120.6%、ROE 2.4%、営業CF 0.2億円。
  • 予想精度: 予想誤差10%以内率 20.0%、過大予想率 20.0%。
  • 年齢・在任期間: 未取得です。役員の状況テキストを追加抽出できれば、交代時期の評価精度を上げられます。
  • 継承準備: 後継者・指名委員会・人材育成などの記述があります。

ビジネスモデル変更・重点テーマ

  • 海外展開: 具体的には、グローバル事業体制強化に向けて設立を決定した台湾現地法人を、アジアにおける成長戦略推進のための最重要拠点と位置づけ、現地の有力パートナーとの関係深化を通じて新たなビジネス機会の創出を図るとともに、アジア圏における販売・調達の双方をカバーするネットワーク拠点の構築を進めてまいります。
  • 高付加価値化: このような環境のもと、当社グループにおきましては、高付加価値商材の提案強化および営業活動の高度化に取り組んでまいりました。
  • DX・デジタル: 当社の主力市場である半導体製造装置関連市場におきましては、AIやデータ活用の進展を背景に中長期的な需要拡大が見込まれる一方、当連結会計年度におきましては主要顧客における生産部材の在庫調整の長期化等により、期前半を中心に慎重な受注環境が継続いたしました。
  • 設備・生産能力: ３ 【設備の新設、除却等の計画】 設備の新設の計画はありません。
  • 資本効率・還元: ＜基本の心・行動指針＞ 「お客の役に立て」～信頼と挑戦で未来を切り拓く～ ・素直な心 ・奉仕の心 ・約束を守る ・時間を大切にする ・持続可能な未来への挑戦 (目標とする経営指標） 当社グループは、資本効率の向上を重視し、営業利益率、ROIC（投下資本利益率）およびROE（自己資本利益率）の向上に…

同業の業界将来性

  • 同業278社で比較
  • 売上成長中央値 4.7%
  • 営業益成長中央値 8.2%
  • EPS成長中央値 8.0%
  • ROE中央値 7.8%
  • 12か月株価中央値 11.5%

会社予想・進捗・予想精度

  • 会社公表予想（対象期末 2027-03-31）は2026-05-14時点です: 売上 90.0億円 / 営業利益 1.8億円 / 純利益 1.3億円 / EPS ¥25.62 / 年配当 ¥13
  • 会社予想と直近実績の比較は増益・成長予想です（複合成長 20.5%）。
  • 2Q 2025-11-13時点の業績進捗: 通期予想への進捗 48.9% / 前年同期比 4.8%
  • 過去5期分の予想精度を確認できます: 直近予想誤差中央値 43.0% / 誤差10%以内率 20.0% / 過大予想率 20.0%
会社予想対象期末2027-03-31
会社予想発表日2026-05-14
予想売上90.0億円
予想営業利益1.8億円
予想純利益1.3億円
予想EPS¥25.62
予想年配当¥13
90日予想修正-
期初からの予想修正-
予想成長複合20.5%
四半期進捗48.9%
四半期前年比4.8%
予想精度履歴5期
直近予想誤差43.0%
誤差10%以内率20.0%
過大予想率20.0%
予想修正回数0

業績推移

最大24年分を表示します。EPSは折れ線、売上と営業利益は棒で表示します。 直近年度は売上 73.3億円、営業利益 1.4億円、EPS ¥22.42 です。

18年
売上(青棒) / 営業利益(緑棒) 売上 2009: 52.2億円営業利益 2009: -1.0億円売上 2010: 41.1億円営業利益 2010: 1.2億円売上 2011: 55.8億円営業利益 2011: 1.7億円売上 2012: 46.4億円営業利益 2012: 0.6億円売上 2013: 37.7億円営業利益 2013: -0.3億円売上 2014: 43.9億円営業利益 2014: 1.1億円売上 2015: 48.8億円営業利益 2015: 1.4億円売上 2016: 49.0億円営業利益 2016: 1.2億円売上 2017: 51.9億円営業利益 2017: 1.6億円売上 2018: 62.0億円営業利益 2018: 1.8億円売上 2019: 59.3億円営業利益 2019: 1.2億円売上 2020: 54.5億円営業利益 2020: 0.8億円売上 2021: 56.2億円営業利益 2021: 1.2億円売上 2022: 90.1億円営業利益 2022: 6.9億円売上 2023: 108.4億円営業利益 2023: 8.8億円売上 2024: 83.7億円営業利益 2024: 3.2億円売上 2025: 64.3億円営業利益 2025: 0.6億円売上 2026: 73.3億円営業利益 2026: 1.4億円 200920102011201220132014201520162017201820192020202120222023202420252026 EPS推移(茶折れ線、専用スケール) 上限 ¥159.7 / 下限 ¥-112.79 EPS 2009: ¥-23.57EPS 2010: ¥12.94EPS 2011: ¥11.34EPS 2012: ¥0.01EPS 2013: ¥-81.35EPS 2014: ¥-17.43EPS 2015: ¥26.4EPS 2016: ¥20.66EPS 2017: ¥25.95EPS 2018: ¥29.18EPS 2019: ¥20.71EPS 2020: ¥13.11EPS 2021: ¥22.97EPS 2022: ¥104.68EPS 2023: ¥128.26EPS 2024: ¥45.43EPS 2025: ¥7.34EPS 2026: ¥22.42 200920102011201220132014201520162017201820192020202120222023202420252026
年度EPSEPS前年比
2009¥-23.57-
2010¥12.94154.9%
2011¥11.34-12.4%
2012¥0.01-99.9%
2013¥-81.35-813600.0%
2014¥-17.4378.6%
2015¥26.4251.5%
2016¥20.66-21.7%
2017¥25.9525.6%
2018¥29.1812.4%
2019¥20.71-29.0%
2020¥13.11-36.7%
2021¥22.9775.2%
2022¥104.68355.7%
2023¥128.2622.5%
2024¥45.43-64.6%
2025¥7.34-83.8%
2026¥22.42205.4%

最新 売上セグメント

単一事業 73.3億円 100.0%
単一事業 100.0%
セグメント金額構成比
単一事業73.3億円100.0%

最新 利益セグメント

単一事業 1.4億円 100.0%
単一事業 100.0%
セグメント金額構成比
単一事業1.4億円100.0%
年度開示日売上営業利益純利益EPSBPS自己資本比率営業CFFCF配当
20262026-05-1473.3億円1.4億円1.1億円¥22.42¥948.6765.5%0.2億円-0.1億円¥11
20252025-05-1464.3億円0.6億円0.4億円¥7.34¥880.9266.9%-3.2億円-3.9億円¥10
20242024-05-1583.7億円3.2億円2.3億円¥45.43¥898.2160.4%1.9億円1.7億円¥10
20232023-05-12108.4億円8.8億円6.5億円¥128.26¥814.9555.6%4.7億円4.0億円¥12
20222022-05-1290.1億円6.9億円5.3億円¥104.68¥694.9553.8%2.4億円4.2億円¥7
20212021-05-1756.2億円1.2億円1.2億円¥22.97¥591.1256.9%2.1億円2.0億円¥7
20202020-05-1454.5億円0.8億円0.7億円¥13.11¥558.9757.1%2.1億円2.0億円¥7
20192019-05-1459.3億円1.2億円1.1億円¥20.71¥559.3955.4%0.9億円-1.1億円¥7
20182018-05-1062.0億円1.8億円1.5億円¥29.18¥560.8251.9%1.1億円2.0億円¥10
20172017-05-1251.9億円1.6億円1.3億円¥25.95¥521.6853.0%0.8億円0.9億円¥5
20162016-05-1349.0億円1.2億円1.0億円¥20.66¥491.6352.6%1.5億円2.4億円¥5
20152015-05-1548.8億円1.4億円1.3億円¥26.4¥483.7549.7%0.6億円0.6億円¥5
20142014-05-1643.9億円1.1億円-0.9億円¥-17.43¥447.0748.1%-9.2億円-2.1億円¥0
20132013-05-1537.7億円-0.3億円-4.1億円¥-81.35¥460.6440.6%-0.1億円-0.3億円¥0
20122012-05-1846.4億円0.6億円0.0億円¥0.01¥532.9644.7%1.9億円1.7億円¥0
20112011-05-2555.8億円1.7億円0.6億円¥11.34¥544.243.7%-2.1億円-2.3億円¥10
20102010-05-1741.1億円1.2億円0.7億円¥12.94¥538.7142.6%3.2億円3.0億円¥0
20092009-05-2052.2億円-1.0億円-1.2億円¥-23.57¥522.643.8%-0.6億円-4.4億円¥0

主要数値スナップショット

銘柄ページを開いて最初に見るための要約表です。各数値の意味と注意点を同じ行に置き、後続の詳細表へ掘れるようにしています。

項目値見方・注意
ページ完成度S / 100大きな不足なし
Forecast PER21xCalculated from company forecast EPS and price when available.
Forecast EPS¥25.62Shown when company forecast EPS is available; otherwise use actual EPS trend.
Actual growthEPS 205.4% / Sales 14.0% / OP 120.6%Latest year-on-year growth from financial history.
割安度0.566x割安圏。ただし過去検証では0.3以下ほどの強さは落ちます。
実績PER24x実績利益に対する倍率。赤字・一過性利益では歪みます。
時価総額27.3億円小型。リターン余地と同時に流動性・分散が重要です。
ROE2.4%資本効率の確認用。低PBRでは改善余地と持続性を分けて見ます。
EPS前年比205.4%足元の利益成長。単年度なので一過性に注意します。
EPS 3年CAGR-44.1%3年間の複利EPS成長率。単年度の急増より継続性を確認します。
EPS連続増加1年利益が前年を上回った連続年数。短期の急増だけでなく継続性を見ます。
売上前年比14.0%数量・単価・事業拡大の入口確認。利益成長とセットで見ます。
営業CF0.2億円黒字の質を確認。利益だけでなく現金化できているかを見ます。
FCF利回り-0.3%時価総額に対するフリーCF。高いほど現金創出力に対して株価が割安です。
営業CFマージン0.3%売上を営業キャッシュへ変える力。利益率と併せて確認します。
アクルーアル比率1.3%利益と現金のずれ。一般に低い、またはマイナスほど利益の現金裏付けが強めです。
5年黒字率利益 100.0% / 営業CF 80.0% / FCF 60.0%利益・営業CF・FCFの5年黒字率。単年値より継続性を重視します。
自己資本比率65.5%安全性の入口。低すぎる場合は財務困窮リスクを優先確認します。
配当利回り2.4%株主還元の確認。減配余地と利益水準を併せて見ます。
株主還元利回り2.0%配当 2.4% + 純自社株買い 0.0% + 増配あり。総還元の持続性も確認します。
該当モデル数30件複数モデルで重なっています。 該当モデルの過去年率平均最大は19.3%です。

適時開示・カタリスト

連携済みの開示イベントはまだこの銘柄にありません。PBR改善方針、自社株買い、増配、上方修正、中期計画などを確認できた場合は、次回生成時にここへ表示します。

基本・バリュエーション

株価¥537
株価基準日2026-08-03
時価総額27.3億円
PBR0.566x
株主資本PBR0.66x
予想PER21x
実績PER24x
BPS¥948.67
NCAV倍率1.49x
EV/EBIT代理30.1x

収益・成長

売上高73.3億円
営業利益1.4億円
純利益1.1億円
EPS¥22.42
EPS前年比205.4%
EPS 3年CAGR-44.1%
EPS連続増加1年
売上前年比14.0%
営業利益前年比120.6%
ROE2.4%
ROA1.6%

安全性・キャッシュ

自己資本比率65.5%
営業CF0.2億円
FCF-0.1億円
総資産73.6億円
負債合計25.4億円
有利子負債5.0億円
現金/時価総額40.0%
現金/総資産14.8%
FCF利回り-0.3%
営業CFマージン0.3%
FCFマージン-0.1%
営業CF/純利益22.1%
アクルーアル比率1.3%
5年利益黒字率100.0%
5年営業CF黒字率80.0%
5年FCF黒字率60.0%
5年営業利益率変動2.9%
負債自己資本比率52.8%
流動比率200.0%
総資産回転率1.04回
自己資本前年比7.7%
大規模希薄化なし
利益剰余金32.7億円

価格・需給

12か月リターン13.1%
3か月リターン9.4%
12-1か月モメンタム15.5%
6-1か月モメンタム5.6%
1年ボラティリティ36.5%
1年最大下落-17.9%
52週高値から-14.1%
売買代金中央値394万円

15点・非PBR内訳

15点スコア レーダーチャート

6.5/15
PBR割安度0/3Piotroski財務改善1/3Quality収益性0.5/2財務安全性2/2成長性1/2NCAV・資産価値1/1.5モメンタム・カタリスト1/1.5

各軸は上限点に対する達成率です。総合は15点、PBRを除いた確認用スコアは 6.5 点です。

評価項目点数達成率
PBR割安度0/30.0%
Piotroski財務改善1/333.3%
Quality収益性0.5/225.0%
財務安全性2/2100.0%
成長性1/250.0%
NCAV・資産価値1/1.566.7%
モメンタム・カタリスト1/1.566.7%
PBR割安度0/3
Piotroski財務改善1/3
Quality収益性0.5/2
財務安全性2/2
成長性1/2
NCAV・資産価値1/1.5
モメンタム・カタリスト1/1.5
非PBRスコア6.5
Piotroski F-Score5
品質12点6.5