東邦ホールディングス (8129)

将来展開・業界採点

会社がやろうとしていること

• 予想EPSは¥199.38、予想PERは20xです。
• 業績見通し: このような状況の中、当社グループは中期経営計画2023-2025「次代を創る」の最終年度として、2024年11月に発表した実行計画に基づき、以下の施策を推進いたしました。
• 経営課題: 当中期経営計画は、前中期経営計画期間で築き上げた次代に向けての「基盤」を土台にし、成長を目指した更なる投資による「収益化フェーズ」として営業利益の非連続な飛躍の実現にフォーカスした戦略、施策を実行する期間と位置付けております。
• 経営課題: このように医療ならびに医薬品業界の環境変化がますます加速している中、医療機関・健康を願う人々をはじめとするステークホルダーへの付加価値を提供し、社会に貢献する企業であり続けるべく、本年４月に2028年度を最終年度とする、中期経営計画2026－2028「次代を翔ける」を新たに策定いたしました。

経営者実績・継承

• 代表者: 代表取締役 社長執行役員ＣＥＯ 枝廣 弘巳
• 評価方針: 学歴ではなく、業績・資本効率・予想精度・株主還元の実績で見ます。
• 経営実績: EPS3年CAGR 11.3%、売上前年比 2.3%、営業益前年比 -12.3%、ROE 6.6%、営業CF 192.4億円。
• 予想精度: 予想誤差10%以内率 80.0%、過大予想率 0.0%。
• 年齢・在任期間: 未取得です。役員の状況テキストを追加抽出できれば、交代時期の評価精度を上げられます。
• 継承準備: 後継者計画を示す明確な記述は未検出です。

ビジネスモデル変更・重点テーマ

• 海外展開: 創薬・バイオテクノロジー領域および医療DXを中心に、主に海外の先進的スタートアップ企業の選定を進め、本年4月には「Metaphore Biotechnologies Inc.」への出資を行いました。
• 高付加価値化: また、独自の検証システムに基づく徹底した品質管理と、計画的な生産・調達体制の構築により、高品質・高付加価値な医薬品の安定供給に取り組みました。
• 新規事業・新製品: コア事業である医薬品卸売事業の収益力強化とともに、積極的なアライアンスの実行による新規事業の早期拡大を通して、ヘルスケアビジネスに関わるあらゆるステークホルダーの皆様に新たな価値を創造し、提供する「ヘルスケア・トータルソリューション・プロバイダー」へと転換いたします。
• DX・デジタル: あわせて、質の高い医療・ケアを提供するための医療DXの推進や、「地域包括ケアシステム」の構築に向けた取り組みも加速しております。
• 設備・生産能力: なお、前連結会計年度末において計画中であった設備投資については、以下の通り完了しております。

同業の業界将来性

• 同業278社で比較
• 売上成長中央値 4.7%
• 営業益成長中央値 8.2%
• EPS成長中央値 8.0%
• ROE中央値 7.8%
• 12か月株価中央値 11.5%

会社予想・進捗・予想精度

• 会社公表予想（対象期末 2027-03-31）は2026-05-13時点です: 売上 16010.0億円 / 営業利益 148.0億円 / 純利益 129.0億円 / EPS ¥199.38 / 年配当 ¥180
• 会社予想と直近実績の比較は減益・鈍化予想です（複合成長 -11.5%）。
• 2Q 2025-11-12時点の業績進捗: 通期予想への進捗 39.8% / 前年同期比 1.7%
• 過去5期分の予想精度を確認できます: 直近予想誤差中央値 9.9% / 誤差10%以内率 80.0% / 過大予想率 0.0%