TSE / グロース / サービス業

サクシード (9256)

AI専門家の最終見解: 見送り。根拠不足または反証優位のため、現時点では投資対象外。

評価D
専門家見解見送り
PBR1.73x
15点スコア4.5
非PBR4.5
モデル該当33
イベント0
将来展開A (8.1/10)
業界将来性B (7.9/10)
完成度A / 92.5

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投資判断（AI専門家統合）

財務、株価、モデル実績、開示イベント、専門家側の確認結果をAI総合評価としてまとめます。個別の売買や利益を保証するものではありません。

見送り

AI総合評価（総括）

現時点では監視寄りです。安さ、品質、成長、カタリストのどこが欠けているかを確認します。 現在候補モデルは33件重なっています（PBR系8件、成長系3件、品質系2件）。 該当モデル実績は年率中央値13.4%、最大19.3%です。 ただし参考最大下落は-76.7%まで見ます。 専門家統合は「見送り」、行動目安は「根拠不足または反証優位のため、現時点では投資対象外」です。

総括

PBRは1.73xで低PBR主因子としては弱く、成長・品質・還元モデル側の根拠が主になります。 スコア面は15点4.5/15、非PBR4.5で、PBR以外でも評価が厚い状態です。 特にQuality収益性2/2が強いです。 弱い軸はPBR割安度0/3、Piotroski財務改善1/3です。 何をしている会社か: 売上は個別指導教室事業（34%）・教育人材支援事業（33%）・福祉人材支援事業（13%）が中心、利益は個別指導教室事業（49%）・教育人材支援事業（33%）・福祉人材支援事業（15%）が主な稼ぎ頭、一方でその他・未分類（損失37百万円）は損失要因です。 どこで利益が出ているか: 全社では黒字（売上 42.9億円、営業利益 3.5億円、純利益 2.5億円、営業利益率 8.3%）。 業績履歴は5年分あります、売上は期間累計で65.5%、直近EPS前年比は-5.1%、直近売上前年比は23.6%。 会社予想・進捗では会社予想EPSは¥72.79です。 会社計画の具体文は折りたたみ内で確認します。 反証・注意点は品質注意フラグwarning、参考最大下落-76.7%です。 統計モデル実績は該当モデル33件、年率中央値13.4%、最大19.3%、参考最大下落-76.7%です。最大値は参考値として扱い、判断では中央値とモデル分布を優先します。 専門家統合では「見送り」、行動目安は「根拠不足または反証優位のため、現時点では投資対象外」です。AI専門家の最終見解は「見送り」です。自己資本比率76.9%、営業CFは1.2億円の黒字、現在候補モデル14件に該当は評価できます。一方で、PBR改善方針・自社株買い・上方修正などの明示カタリストが未確認、安全性の未確認項目が3件、品質注意フラグはwarning、該当モデル群の参考最大下落は-16.5%という反証・未確認事項があります。モデルの過去年率をこの銘柄の将来予測として使うことはできません。したがって現時点では投資対象から外し、反証が解消されるまで待つ判断です。 リターン評価は個別銘柄の予言ではなく、同条件モデルの統計として該当モデルの過去年率平均最大は19.3%、参考最大下落は-76.7%を使います。

参考数値・モデル件数・下落率を見る
参考年率19.3%該当モデルの過去年率平均の最大値
参考複利年率17.3%該当モデルの過去コホート複利年率の最大値
参考最大下落-35.0%該当モデルの年次系列で見た最大下落率
該当モデル33件複数条件に重なるほど根拠は厚いが、重複過多にも注意
開示イベント0件連携済みの開示イベント件数
直近12か月55.9%足元の株価方向

四季報風要約

取得済みデータだけから機械生成した確認用サマリーです。投資確認に必要な短文だけを先に出します。セグメント、会社予想、原文要約、未取得項目は通常は折りたたみます。

事業概要

  • 何をしている会社か: 売上は個別指導教室事業（34%）・教育人材支援事業（33%）・福祉人材支援事業（13%）が中心、利益は個別指導教室事業（49%）・教育人材支援事業（33%）・福祉人材支援事業（15%）が主な稼ぎ頭、一方でその他・未分類（損失37百万円）は損失要因です。
  • どこで利益が出ているか: 全社では黒字（売上 42.9億円、営業利益 3.5億円、純利益 2.5億円、営業利益率 8.3%）。
  • セグメント別の売上・利益: 業績推移内の円グラフと表で確認できます。何で売上を作り、何で利益を出しているかを分けて見ます。

投資観点

  • PBRは低PBRモデルの中核条件からは外れます（PBR 1.73x、PER 17.3x）。
  • 現在候補モデルに33件該当しています（15点 4.5、非PBR 4.5）。
  • 成長確認: EPS前年比 -5.1%、売上前年比 23.6%、売上高 42.9億円。
  • 安全性確認: 自己資本比率 76.9%、営業CF 1.2億円。

注意点

  • 品質注意フラグ: warning。validation_warning_count=2; freshness=price_as_of=23d>7d; safety_unknown_count=3
  • 事業リスク: 主なリスク: 経済状況の変動 / 少子化に関する
  • 開示メモ: 訂正有報1件 / 臨時報告書5件
  • 想定リターン欄は該当モデルの過去年率平均であり、個別銘柄の将来予測ではありません（最大 19.3%）。

将来性

将来展開・会社計画A (8.1/10)
業界将来性B (7.9/10)
予想EPS¥72.79
予想成長複合10.7%
セグメント・会社予想・原文要約・未取得項目を開く

売上セグメント

  • 何をしている会社か: 売上は個別指導教室事業（34%）・教育人材支援事業（33%）・福祉人材支援事業（13%）が中心、利益は個別指導教室事業（49%）・教育人材支援事業（33%）・福祉人材支援事業（15%）が主な稼ぎ頭、一方でその他・未分類（損失37百万円）は損失要因です。

利益セグメント

  • セグメント別の売上・利益: 業績推移内の円グラフと表で確認できます。何で売上を作り、何で利益を出しているかを分けて見ます。

将来展開・会社計画

  • 予想EPSは¥72.79、予想PERは17.3xです。
  • 経営課題: (4) 優先的に対処すべき事業上および財務上の課題 ① 収益力の強化と事業領域の拡大 当社グループの収益力の強化と事業領域の拡大を図るためには、既存分野も含めた成長領域への経営資源の投資が重要であると認識しております。

未取得・確認待ち

  • スコア計算上の不足詳細: other_comprehensive_income; retained_earnings; interest_bearing_debt; current_assets; current_liabilities; ncav; adjusted_ncav_per_share; ncav_ratio; has_pbr_improvement_plan; has_buyback; has_guidance_revision_up; has_medium_term_plan; has_tob_expectation; going_concern_note; audit_issue; delisting_risk
  • 月次、会社予想修正理由、取材コメントは未統合です。

将来展開・業界採点

将来展開・会社計画A (8.1/10)
経営者実績B (7.2/10)
代表者年齢-
交代リスク年齢未取得
業界将来性B (7.9/10)
同業社数486
将来テーマ海外展開 / 高付加価値化 / 新規事業・新製品 / DX・デジタル / 設備・生産能力 / 構造改革 / 資本効率・還元 / 脱炭素・環境

会社がやろうとしていること

  • 予想EPSは¥72.79、予想PERは17.3xです。
  • 経営課題: (4) 優先的に対処すべき事業上および財務上の課題 ① 収益力の強化と事業領域の拡大 当社グループの収益力の強化と事業領域の拡大を図るためには、既存分野も含めた成長領域への経営資源の投資が重要であると認識しております。
  • 経営課題: 教育人材支援事業及び福祉人材支援事業においては、1.今後成長が見込まれる公的案件の入札やプロポーザルへの積極参加、2.営業力強化のための積極的な人的投資、3.登録者数増加のためのマーケティング部門への積極的な投資を行ってまいります。
  • 業績見通し: 当連結会計年度末における利用ID数は12万IDを超えており、今後も教育現場におけるAI活用ニーズの拡大を背景に、さらなる成長を見込んでおります。

経営者実績・継承

  • 代表者: 代表取締役社長 高木 毅
  • 評価方針: 学歴ではなく、業績・資本効率・予想精度・株主還元の実績で見ます。
  • 経営実績: EPS3年CAGR -3.7%、売上前年比 23.6%、営業益前年比 -6.8%、ROE 9.8%、営業CF 1.2億円。
  • 予想精度: 予想誤差10%以内率 66.7%、過大予想率 0.0%。
  • 年齢・在任期間: 未取得です。役員の状況テキストを追加抽出できれば、交代時期の評価精度を上げられます。
  • 継承準備: 後継者計画を示す明確な記述は未検出です。

ビジネスモデル変更・重点テーマ

  • 海外展開: 今後は、学習塾が比較的少ない離島や海外にもサービスの拡大を目指します。
  • 高付加価値化: ③ プロダクトの機能開発と競争力の維持 当社グループの今後の継続成長のためには、競合他社とのプロダクトの差別化や技術の陳腐化を防ぐための継続的な投資が重要であると認識しております。
  • 新規事業・新製品: ③ プロダクトの機能開発と競争力の維持 当社グループの今後の継続成長のためには、競合他社とのプロダクトの差別化や技術の陳腐化を防ぐための継続的な投資が重要であると認識しております。
  • DX・デジタル: 教育現場では、教員不足や長時間労働が深刻化する中、AIを活用した校務DXや学習指導の効率化が、今後の教育インフラとして重要性を高めております。
  • 設備・生産能力: ３ 【設備の新設、除却等の計画】 当社グループの設備投資については、景気予測、業界動向、投資効率等を総合的に勘案して策定しております。

同業の業界将来性

  • 同業486社で比較
  • 売上成長中央値 7.2%
  • 営業益成長中央値 11.7%
  • EPS成長中央値 9.0%
  • ROE中央値 10.2%
  • 12か月株価中央値 -3.3%

会社予想・進捗・予想精度

  • 会社公表予想（対象期末 2027-03-31）は2026-05-14時点です: 売上 54.9億円 / 営業利益 3.9億円 / 純利益 2.6億円 / EPS ¥72.79 / 年配当 ¥16
  • 会社予想と直近実績の比較は増益・成長予想です（複合成長 10.7%）。
  • 2Q 2025-11-12時点の業績進捗: 通期予想への進捗 79.6% / 前年同期比 -7.8%
  • 過去3期分の予想精度を確認できます: 直近予想誤差中央値 6.1% / 誤差10%以内率 66.7% / 過大予想率 0.0%
会社予想対象期末2027-03-31
会社予想発表日2026-05-14
予想売上54.9億円
予想営業利益3.9億円
予想純利益2.6億円
予想EPS¥72.79
予想年配当¥16
90日予想修正-
期初からの予想修正-
予想成長複合10.7%
四半期進捗79.6%
四半期前年比-7.8%
予想精度履歴3期
直近予想誤差6.1%
誤差10%以内率66.7%
過大予想率0.0%
予想修正回数0

業績推移

最大24年分を表示します。EPSは折れ線、売上と営業利益は棒で表示します。 直近年度は売上 42.9億円、営業利益 3.5億円、EPS ¥68.94 です。

5年
売上(青棒) / 営業利益(緑棒) 売上 2022: 25.9億円営業利益 2022: 4.2億円売上 2023: 29.4億円営業利益 2023: 3.8億円売上 2024: 32.3億円営業利益 2024: 3.3億円売上 2025: 34.7億円営業利益 2025: 3.8億円売上 2026: 42.9億円営業利益 2026: 3.5億円 20222023202420252026 EPS推移(茶折れ線、専用スケール) 上限 ¥100.74 / 下限 ¥-13.14 EPS 2022: ¥87.6EPS 2023: ¥77.31EPS 2024: ¥63.61EPS 2025: ¥72.64EPS 2026: ¥68.94 20222023202420252026
年度EPSEPS前年比
2022¥87.6-
2023¥77.31-11.7%
2024¥63.61-17.7%
2025¥72.6414.2%
2026¥68.94-5.1%

最新 売上セグメント

教育人材支援事業 14.1億円 32.8%福祉人材支援事業 5.6億円 13.0%個別指導教室事業 14.6億円 34.0%家庭教師事業 4.8億円 11.2%unico事業 3.0億円 7.0%その他・未分類 0.9億円 2.1%
教育人材支援事業 32.8%福祉人材支援事業 13.0%個別指導教室事業 34.0%家庭教師事業 11.2%unico事業 7.0%その他・未分類 2.1%
セグメント金額構成比
教育人材支援事業14.1億円32.8%
福祉人材支援事業5.6億円13.0%
個別指導教室事業14.6億円34.0%
家庭教師事業4.8億円11.2%
unico事業3.0億円7.0%
その他・未分類0.9億円2.1%

最新 利益セグメント

教育人材支援事業 2.1億円 33.0%福祉人材支援事業 0.9億円 14.5%個別指導教室事業 3.2億円 48.9%家庭教師事業 0.1億円 2.3%unico事業 0.1億円 1.2%
教育人材支援事業 33.0%福祉人材支援事業 14.5%個別指導教室事業 48.9%家庭教師事業 2.3%unico事業 1.2%

損失または0のセグメントは円グラフの面積計算から外し、表で確認します。

セグメント金額構成比
教育人材支援事業2.1億円33.0%
福祉人材支援事業0.9億円14.5%
個別指導教室事業3.2億円48.9%
家庭教師事業0.1億円2.3%
unico事業0.1億円1.2%
その他・未分類-0.4億円-
年度開示日売上営業利益純利益EPSBPS自己資本比率営業CFFCF配当
20262026-05-1442.9億円3.5億円2.5億円¥68.94¥728.4376.9%1.2億円-2.1億円¥16
20252025-05-1334.7億円3.8億円2.6億円¥72.64¥675.7180.6%2.7億円1.2億円¥16
20242024-05-0932.3億円3.3億円2.2億円¥63.61¥617.3879.9%2.7億円2.2億円¥14
20232023-05-1129.4億円3.8億円2.7億円¥77.31¥565.0880.3%2.2億円2.2億円¥0
20222022-05-1325.9億円4.2億円2.8億円¥87.6¥491.1477.6%3.5億円3.7億円¥0

主要数値スナップショット

銘柄ページを開いて最初に見るための要約表です。各数値の意味と注意点を同じ行に置き、後続の詳細表へ掘れるようにしています。

項目値見方・注意
ページ完成度A / 92.5年次履歴5年
Forecast PER17.3xCalculated from company forecast EPS and price when available.
Forecast EPS¥72.79Shown when company forecast EPS is available; otherwise use actual EPS trend.
Actual growthEPS -5.1% / Sales 23.6% / OP -6.8%Latest year-on-year growth from financial history.
割安度1.73x低PBR主因子としては弱め。成長・品質モデル側の根拠を確認します。
実績PER18.3x実績利益に対する倍率。赤字・一過性利益では歪みます。
時価総額45.1億円小型。リターン余地と同時に流動性・分散が重要です。
ROE9.8%資本効率の確認用。低PBRでは改善余地と持続性を分けて見ます。
EPS前年比-5.1%足元の利益成長。単年度なので一過性に注意します。
EPS 3年CAGR-3.7%3年間の複利EPS成長率。単年度の急増より継続性を確認します。
EPS連続増加0年利益が前年を上回った連続年数。短期の急増だけでなく継続性を見ます。
売上前年比23.6%数量・単価・事業拡大の入口確認。利益成長とセットで見ます。
営業CF1.2億円黒字の質を確認。利益だけでなく現金化できているかを見ます。
FCF利回り-4.7%時価総額に対するフリーCF。高いほど現金創出力に対して株価が割安です。
営業CFマージン2.8%売上を営業キャッシュへ変える力。利益率と併せて確認します。
アクルーアル比率3.9%利益と現金のずれ。一般に低い、またはマイナスほど利益の現金裏付けが強めです。
5年黒字率利益 100.0% / 営業CF 100.0% / FCF 80.0%利益・営業CF・FCFの5年黒字率。単年値より継続性を重視します。
自己資本比率76.9%安全性の入口。低すぎる場合は財務困窮リスクを優先確認します。
配当利回り1.3%株主還元の確認。減配余地と利益水準を併せて見ます。
株主還元利回り1.2%配当 1.3% + 純自社株買い -0.0% + 増配確認なし。総還元の持続性も確認します。
該当モデル数33件複数モデルで重なっています。 該当モデルの過去年率平均最大は19.3%です。

適時開示・カタリスト

連携済みの開示イベントはまだこの銘柄にありません。PBR改善方針、自社株買い、増配、上方修正、中期計画などを確認できた場合は、次回生成時にここへ表示します。

基本・バリュエーション

株価¥1,260
株価基準日2026-08-03
時価総額45.1億円
PBR1.73x
株主資本PBR1.72x
予想PER17.3x
実績PER18.3x
BPS¥728.43
NCAV倍率-
EV/EBIT代理9.16x

収益・成長

売上高42.9億円
営業利益3.5億円
純利益2.5億円
EPS¥68.94
EPS前年比-5.1%
EPS 3年CAGR-3.7%
EPS連続増加0年
売上前年比23.6%
営業利益前年比-6.8%
ROE9.8%
ROA7.7%

安全性・キャッシュ

自己資本比率76.9%
営業CF1.2億円
FCF-2.1億円
総資産33.9億円
負債合計7.7億円
有利子負債-
現金/時価総額45.1%
現金/総資産60.0%
FCF利回り-4.7%
営業CFマージン2.8%
FCFマージン-4.9%
営業CF/純利益49.2%
アクルーアル比率3.9%
5年利益黒字率100.0%
5年営業CF黒字率100.0%
5年FCF黒字率80.0%
5年営業利益率変動2.8%
負債自己資本比率29.2%
流動比率-
総資産回転率1.34回
自己資本前年比8.5%
大規模希薄化なし
利益剰余金-

価格・需給

12か月リターン55.9%
3か月リターン60.3%
12-1か月モメンタム524.2%
6-1か月モメンタム516.5%
1年ボラティリティ101.9%
1年最大下落-76.7%
52週高値から-76.7%
売買代金中央値5.39億円

15点・非PBR内訳

15点スコア レーダーチャート

4.5/15
PBR割安度0/3Piotroski財務改善1/3Quality収益性2/2財務安全性1/2成長性0/2NCAV・資産価値0/1.5モメンタム・カタリスト0.5/1.5

各軸は上限点に対する達成率です。総合は15点、PBRを除いた確認用スコアは 4.5 点です。

評価項目点数達成率
PBR割安度0/30.0%
Piotroski財務改善1/333.3%
Quality収益性2/2100.0%
財務安全性1/250.0%
成長性0/20.0%
NCAV・資産価値0/1.50.0%
モメンタム・カタリスト0.5/1.533.3%
PBR割安度0/3
Piotroski財務改善1/3
Quality収益性2/2
財務安全性1/2
成長性0/2
NCAV・資産価値0/1.5
モメンタム・カタリスト0.5/1.5
非PBRスコア4.5
Piotroski F-Score4
品質12点4.5